國家金融監(jiān)督管理總局有關(guān)司局負責(zé)人就《商業(yè)銀行市場風(fēng)險管理辦法》答記者問

為深入貫徹落實中央金融工作會議精神，加強資本監(jiān)管、規(guī)范業(yè)務(wù)經(jīng)營，推動商業(yè)銀行提高市場風(fēng)險管理水平，金融監(jiān)管總局對《商業(yè)銀行市場風(fēng)險管理指引》（以下簡稱《指引》）進行了修訂，形成《商業(yè)銀行市場風(fēng)險管理辦法》（以下簡稱《辦法》），有關(guān)司局負責(zé)人就相關(guān)問題回答了記者提問。

一、修訂《指引》的背景是什么？

市場風(fēng)險是商業(yè)銀行經(jīng)營管理中面臨的主要風(fēng)險之一。《指引》發(fā)布實施20年以來，對于促進商業(yè)銀行加強市場風(fēng)險管理，轉(zhuǎn)變經(jīng)營機制，建立和完善內(nèi)部風(fēng)險管理體系發(fā)揮了積極作用。隨著銀行業(yè)務(wù)實踐的發(fā)展以及《商業(yè)銀行資本管理辦法》（以下簡稱《資本辦法》）落地實施，《指引》在市場風(fēng)險內(nèi)涵、治理架構(gòu)、管理流程和工具等方面的規(guī)定，有必要進一步完善。

二、《辦法》對于市場風(fēng)險定義調(diào)整的主要考慮？

銀行賬簿利率風(fēng)險產(chǎn)生原因、表現(xiàn)形式、管理與計量方式均與交易賬簿市場風(fēng)險存在較大不同。從銀行實踐來看，交易賬簿市場風(fēng)險與銀行賬簿利率風(fēng)險通常由不同部門或團隊，通過不同的政策程序、計量方法和管理工具進行管理。同時，《資本辦法》《銀行業(yè)金融機構(gòu)全面風(fēng)險管理指引》中，均已將市場風(fēng)險和銀行賬簿利率風(fēng)險作為獨立的兩類風(fēng)險管理。

本次修訂后，《辦法》不再包含銀行賬簿利率風(fēng)險，而是聚焦于利率、匯率、股票價格、商品價格發(fā)生不利變動引發(fā)銀行損益波動的風(fēng)險。銀行賬簿利率風(fēng)險適用《商業(yè)銀行銀行賬簿利率風(fēng)險管理指引（修訂）》。

三、《辦法》主要內(nèi)容有哪些？

《辦法》共五章四十三條，主要內(nèi)容包括：一是明確市場風(fēng)險定義。厘清《辦法》適用范圍，不再包括銀行賬簿利率風(fēng)險相關(guān)內(nèi)容，加強與《資本辦法》《銀行業(yè)金融機構(gòu)全面風(fēng)險管理指引》等制度銜接。二是強調(diào)完善市場風(fēng)險治理架構(gòu)。明確董事會、監(jiān)事（會）和高級管理層的責(zé)任，界定三道防線的具體范圍和職責(zé)，強調(diào)銀行在集團并表層面加強市場風(fēng)險管理。三是細化市場風(fēng)險管理要求。要求銀行對市場風(fēng)險進行全流程管理，細化風(fēng)險識別、計量、監(jiān)測、控制和報告要求。完善內(nèi)部模型定義以及模型管理、壓力測試要求，匹配當(dāng)前市場風(fēng)險計量框架和管理實踐。

四、《辦法》實施將對市場有何影響？

《指引》的修訂是在《資本辦法》出臺的背景下，結(jié)合銀行管理實踐，對部分概念、方法和管理要求進行更新和優(yōu)化。《辦法》對市場風(fēng)險管理提出了新要求，有助于增強銀行的運營韌性。一是有利于銀行更清晰地理解市場風(fēng)險與銀行賬簿利率風(fēng)險的關(guān)系，進一步強化市場風(fēng)險管理意識，提高市場風(fēng)險管理的專業(yè)化能力和水平；二是有利于銀行進一步優(yōu)化市場風(fēng)險治理架構(gòu)和政策程序，完善風(fēng)險偏好和風(fēng)險限額體系，夯實數(shù)據(jù)系統(tǒng)基礎(chǔ)，強化內(nèi)部控制和審計，提升市場風(fēng)險管理精細化程度；三是有利于銀行將《資本辦法》的實施與市場風(fēng)險管理緊密結(jié)合，做好內(nèi)部模型驗證與有效性監(jiān)控。